中信“踩雷”5億古冶項(xiàng)目涉礦信托再爆兌付危機(jī)

近年來(lái)，煤炭行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩，價(jià)格下行，導(dǎo)致煤炭企業(yè)盈利能力急劇下滑，甚至出現(xiàn)開采越多，虧損越大的尷尬現(xiàn)象，涉礦信托項(xiàng)目也頻遇“黑天鵝”。

近日，行業(yè)龍頭公司中信信托也不幸“中招”。

該公司旗下[南京瑞豐注冊(cè)香港公司]“中信·古冶集團(tuán)鑄造產(chǎn)業(yè)鏈信托貸款集合資金信托計(jì)劃”1號(hào)、2號(hào)項(xiàng)目已逾期兩個(gè)月有余，信托公司并未向投資者兌付剩余本金及利息。據(jù)了解，該信托計(jì)劃1號(hào)、2號(hào)共募集資金5億元。

中信·古冶信托項(xiàng)目執(zhí)行經(jīng)理李偉表示，該項(xiàng)目進(jìn)展情況只能向投資者進(jìn)行披露。

5億項(xiàng)目現(xiàn)兌付危機(jī)

投資者姚女士表示，自己在山西省臨汾市工商銀行私人銀行購(gòu)買的中信·古冶信托產(chǎn)品，本該在今年3月8日到期，但已經(jīng)過(guò)了兩個(gè)多月了，還未收到本金和利息。

中信信托發(fā)布的臨時(shí)信息披露報(bào)告顯示，截至2015年3月8日，中信·古冶信托計(jì)劃1號(hào)受益權(quán)到期，古冶集團(tuán)未如期償還信托受益權(quán)信托本金及相應(yīng)利息，已構(gòu)成嚴(yán)重違約。

據(jù)中信信托官網(wǎng)顯示，中信·古冶信托1號(hào)、2號(hào)分別成立于2012年3月8日和2012年3月31日，資金用于向山西古冶實(shí)業(yè)有限公司發(fā)放信托貸款，古冶集團(tuán)獲得該貸款資金后，專項(xiàng)用于“年產(chǎn)20萬(wàn)噸高端精密鑄件項(xiàng)目一期工程”。該信托計(jì)劃1號(hào)募資2.3億元，2號(hào)募集2.7億元，兩期共募集資金5億元。信托計(jì)劃期限為2年，按照合同約定可延長(zhǎng)1年。

姚女士表示，自己購(gòu)買的中信·古冶信托有3年多時(shí)間，只收到過(guò)產(chǎn)品前2年的利息以及6%的本金，自從項(xiàng)目延期后，就再也沒(méi)收到過(guò)一分錢。

據(jù)中信信托披露的第一次項(xiàng)目臨時(shí)公告顯示，2014年2月18日，古冶集團(tuán)申請(qǐng)將信托計(jì)劃延長(zhǎng)1年，該信托計(jì)劃預(yù)計(jì)到期日延長(zhǎng)至2015年3月8日。同時(shí)，受托人為了保障信托資金風(fēng)險(xiǎn)最小化，經(jīng)與古冶集團(tuán)多次協(xié)商，該集團(tuán)將于2014年3月8日之前歸還古冶信托1號(hào)本金1380萬(wàn)元，于2014年3月31日之前歸還2號(hào)本金1620萬(wàn)元，合計(jì)3000萬(wàn)元，歸還后本金余額4.7億元。

然而，延期一年時(shí)間，古冶集團(tuán)的經(jīng)營(yíng)狀況并未得到明顯改善。

今年3月23日，中信信托發(fā)布第四次臨時(shí)公告稱，受宏觀經(jīng)濟(jì)持續(xù)下行、行業(yè)景氣度低迷等因素影響，鐵精粉、鐵礦石等產(chǎn)品價(jià)格下跌，古冶集團(tuán)出現(xiàn)了資金周轉(zhuǎn)困難。

截至2015年3月8日，古冶集團(tuán)未如期歸還1號(hào)信托受益權(quán)剩余貸款本息。為保障受益人合法權(quán)益，受托人將采取包括但不限于申請(qǐng)強(qiáng)制執(zhí)行擔(dān)保物、債務(wù)重組等處置方式，1號(hào)信托受益權(quán)信托期限相應(yīng)延長(zhǎng)至信托財(cái)產(chǎn)處置變現(xiàn)為止。

借款方目前仍正常經(jīng)營(yíng)

古冶集團(tuán)創(chuàng)立于1992年，是山西省大型民營(yíng)企業(yè)集團(tuán)，主要從事鐵礦石的采掘與加工、采煤、冶煉、鑄造、機(jī)械加工等業(yè)務(wù)，集團(tuán)旗下業(yè)務(wù)已經(jīng)形成了閉環(huán)產(chǎn)業(yè)鏈。其中，鐵礦石年產(chǎn)量達(dá)570萬(wàn)噸，鐵精礦粉達(dá)190萬(wàn)噸。

上述信托計(jì)劃募集資金用于企業(yè)產(chǎn)業(yè)技術(shù)改造，分別用于年產(chǎn)20萬(wàn)噸高端精密鑄件項(xiàng)目一期工程以及古冶集團(tuán)鑄造產(chǎn)業(yè)鏈上游的黃草溝煤礦技改工程建設(shè)。

據(jù)中信信托披露，信托資金已經(jīng)全部用于項(xiàng)目建設(shè)，目前，項(xiàng)目已經(jīng)完成建設(shè)。

古冶集團(tuán)一位行政人員表示，雖然近年來(lái)鐵礦行業(yè)低迷，公司利潤(rùn)空間縮減較大，但公司目前經(jīng)營(yíng)情況正常。

另一位知情人士也稱，古冶集團(tuán)目前仍在正常經(jīng)營(yíng)。

從多位投資人處獲得的資料顯示，中信·古冶信托項(xiàng)目質(zhì)押擔(dān)保措施包括：創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)100%股權(quán)、金立礦業(yè)100%股權(quán)、金達(dá)礦業(yè)100%股權(quán)均質(zhì)押給中信信托，評(píng)估價(jià)格總值12.76億元。此外，雙龍鐵礦采礦權(quán)、金立花崗巖采礦權(quán)、金達(dá)花崗巖采礦權(quán)也作為抵押擔(dān)保措施。

某信托公司研究員表示，[天津瑞豐注冊(cè)香港公司]涉及礦產(chǎn)企業(yè)的信托計(jì)劃，雖在項(xiàng)目成立期抵質(zhì)押物評(píng)估價(jià)值足值，但由于近年來(lái)礦產(chǎn)行業(yè)下滑明顯，市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)較大，增加了變現(xiàn)的難度。不過(guò)，近期鐵精粉等礦產(chǎn)品市場(chǎng)價(jià)格回暖，逐步走出低谷，或能為企業(yè)經(jīng)營(yíng)緩解不少壓力。