上市城商行不良貸款出現(xiàn)“雙升”,但總體風(fēng)險(xiǎn)仍然可控。
今年前三季度,三家上市城商行總共實(shí)現(xiàn)歸屬于公司股東凈利潤(rùn)165億元;其中,寧波銀行(002142.SZ)、南京銀行(601009.SH)和北京銀行(601169.SH)凈利潤(rùn)分別為33.35億元、29.65億元和99.71億元,比上年同期增幅分別為30.43%、26.6%和30.43%。
在分析人士看來(lái),上市城商行目前資產(chǎn)質(zhì)量整體可控,但凈利潤(rùn)增長(zhǎng)或有所承壓。
凈息差收窄壓力加大[如何注冊(cè)香港協(xié)會(huì)社團(tuán)]
降息效應(yīng)的逐步顯現(xiàn)使得上市城商行凈息差收窄壓力加大。其中,北京銀行單季息差變動(dòng)好于同業(yè),三季度單季息差由之前的2.37%降至2.31%,環(huán)比下降6個(gè)基點(diǎn),降幅小于同業(yè)。
東方證券報(bào)告指出,無(wú)論從生息資產(chǎn)收益率還是付息負(fù)債成本率來(lái)看,北京銀行的波動(dòng)均要小于同業(yè),這也反映了其以大型對(duì)公客戶為主、息差彈性較小的特點(diǎn);這一勢(shì)頭短期仍將延續(xù),但從中長(zhǎng)期看,該行獨(dú)特的客戶結(jié)構(gòu)后續(xù)可能更易受到金融脫媒和利率市場(chǎng)化的沖擊,轉(zhuǎn)型的壓力也相應(yīng)較大。
而南京銀行凈息差環(huán)比有較大幅度下滑。中銀國(guó)際根據(jù)期初期末余額簡(jiǎn)單平均測(cè)算,南京銀行三季度凈息差環(huán)比大幅下滑約28個(gè)基點(diǎn),活期存款占比由年中的39.3%進(jìn)一步下滑至9月末的35.7%,或?qū)ζ浯婵畛杀居休^大影響。
該機(jī)構(gòu)分析師還指出,南京銀行三季報(bào)業(yè)績(jī)低于預(yù)期,該行三季度資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張基本停滯,凈息差、手續(xù)費(fèi)和債券交易收入均不盡如人意;由于三季度債券市場(chǎng)的調(diào)整,南京銀行交易類債券的公允價(jià)值承受了較大壓力,[注冊(cè)香港公司條件]導(dǎo)致三季度單季交易收入出現(xiàn)了5400萬(wàn)元的損失。
“上半年兩次降息對(duì)凈息差產(chǎn)生的收窄效應(yīng)在第三季度開(kāi)始顯現(xiàn),”一家城商行上海分行副行長(zhǎng)對(duì)《第一財(cái)經(jīng)(微博)日?qǐng)?bào)》記者說(shuō),“不良貸款率預(yù)計(jì)會(huì)在今年第四季度或明年一季度到達(dá)峰值!
此外,截至三季度末,寧波銀行資本充足率為14.66%,比去年末下降0.7個(gè)百分點(diǎn);核心資本充足率為11.89%,比去年末下降0.28個(gè)百分點(diǎn)。南京銀行核心資本充足率和資本充足率分別為10.45%、13.34%,分別比上年末下降1.31個(gè)和1.62個(gè)百分點(diǎn)。
資產(chǎn)質(zhì)量壓力尚存
截至今年三季度末,北京銀行不良貸款余額為26.77億元,比上半年末增加1.98億元;不良貸款率為0.57%,比上半年末上升0.02個(gè)百分點(diǎn);撥備覆蓋率為437.17%,比中報(bào)數(shù)據(jù)下降13.17個(gè)百分點(diǎn)。
9月末,寧波銀行不良貸款率為0.75%,比上半年末上升0.03個(gè)百分點(diǎn);撥備覆蓋率為236.87%,比年中下降1.55個(gè)百分點(diǎn)。同時(shí),南京銀行不良貸款率為0.78%,比上半年末上升0.03個(gè)百分點(diǎn);不良貸款余額由年中的8.82億元上升至9.55億元;撥備覆蓋率為341.28%,比年中下降5.54個(gè)百分點(diǎn)。
長(zhǎng)江證券分析認(rèn)為,寧波銀行季末不良貸款余額為10.45億元,較二季度末增加0.66億元!笆芎暧^經(jīng)濟(jì)影響,江浙地區(qū)尤其是溫州部分中小企業(yè)出現(xiàn)資金鏈斷裂和企業(yè)主出走現(xiàn)象,對(duì)公司資產(chǎn)質(zhì)量造成了一定壓力,我們認(rèn)為在經(jīng)濟(jì)沒(méi)有明顯向好的背景下,寧波銀行四季度不良貸款仍將上升,但考慮到公司目前較強(qiáng)的挑選客戶的能力以及惜貸的情緒,整體風(fēng)險(xiǎn)可控,資產(chǎn)質(zhì)量良好!痹撗袌(bào)指出。
研報(bào)還認(rèn)為,南京銀行客戶以國(guó)企及大企業(yè)為主,資產(chǎn)質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)可控,同時(shí)江蘇省經(jīng)濟(jì)保持穩(wěn)定增長(zhǎng),系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)概率較小,資產(chǎn)質(zhì)量有望繼續(xù)保持穩(wěn)定。[注冊(cè)香港公司好處]
也有分析指出,今年浙江省作為金融風(fēng)險(xiǎn)最為集中的地區(qū),而寧波銀行大約60%以上的貸款都集中在浙江地區(qū),在這種情況下公司的不良貸款生成率能夠保持在一個(gè)行業(yè)適中的水平,該行風(fēng)險(xiǎn)情況尚可控。