白俄羅斯是我在獨聯(lián)體地區(qū)主要的經(jīng)貿(mào)合作活動，近年來，我一些企業(yè)開始關(guān)注白俄羅斯市場，包括赴白開展投資活動。為使我企業(yè)對白投資環(huán)境有充分的了解，我們在白經(jīng)濟部出版的《白俄羅斯經(jīng)商指南》中相關(guān)內(nèi)容進行了編譯，謹(jǐn)供參考。白俄羅斯境內(nèi)投資活動受以下法律調(diào)控：白俄羅斯投資法典、白俄羅斯總統(tǒng)標(biāo)準(zhǔn)法律文件、白俄羅斯民法和其他法、有白俄羅斯參與簽署的國際協(xié)議、白俄羅斯簽署的投資協(xié)議。

2012年6月27日國民大會眾議院第一次會議上采納了“關(guān)于投資”的法律草案，法律草案是經(jīng)濟部以及國際金融公司和世界銀行的專家共同參與制定的。法律草案指向限制國家對投資活動的影響，同時改善投資保護機制。

法律草案首次規(guī)定了保障恢復(fù)遭損害的權(quán)利和法律利益的原則及其司法保護。該原則展現(xiàn)出解決投資者與白俄羅斯之間在仲裁法庭“ad hoc”解決爭議的可能性，除非雙方另有規(guī)定，根據(jù)聯(lián)合國委員會關(guān)于國際貿(mào)易法（UNCITRAL）的仲裁規(guī)則，或者根據(jù)投資者的選擇，在解決投資爭端國際中心（ICSID），如果投資者是1965年3月18日國家之間和其他國家國民之間解決投資爭端公約參與國的企業(yè)。

投資法的采納使投資法典除第III部分解決租讓問題以外的內(nèi)容失效。但是將來計劃用單獨的法律來解決租讓問題，這在國民會議眾議院第一次會議上已經(jīng)被采納。

一、投資活動的總體條件

根據(jù)白俄羅斯的投資法典，投資被理解為任何財產(chǎn)，包括投資者以獲得利潤（收入）和（或）達到其他重要意義為目的，投入到投資活動項目中的投資者擁有所有權(quán)或其他物權(quán)、財產(chǎn)權(quán)的資金、有價證券、設(shè)備和精神活動產(chǎn)物等。

根據(jù)白俄羅斯投資法典，存在兩種形式的投資活動：
1.建立法人；
2.獲得財產(chǎn)或財產(chǎn)權(quán)，即：
3.法人注冊資金中的份額，包括法人注冊資金增加的情況；
4.不動產(chǎn)；
5.有價證券；
6.知識產(chǎn)權(quán)項目的所有權(quán)；
7.租讓；
8.設(shè)備；
9.其他主要資金。

投資來源主要為：

-投資者自有資金，包括折舊基金、支付稅費和其他費用后剩余的利潤，其中有出售法人注冊資金份額獲得的資金；
-借的債款和引資，包括銀行和非銀行貸款金融機構(gòu)的貸款，創(chuàng)立者（參與者）和其他法人和自然人的借款、債券。

二、投資者權(quán)益保障

白俄羅斯投資法典保障：

-私人所有權(quán)和其他物權(quán)，以及合法手段獲得的財產(chǎn)權(quán)；
-從事投資業(yè)務(wù)時不管其所有形式，提供給投資者權(quán)利平等，以及不含有任何歧視的平等保護投資者的權(quán)益及合法利益；
-投資法典規(guī)定的從事投資業(yè)務(wù)和停止業(yè)務(wù)時投資者的權(quán)利的穩(wěn)定性；

國家機關(guān)或其責(zé)任人、行政區(qū)域單位機關(guān)（責(zé)任人）的不作為行為以及國家機關(guān)或行政區(qū)域單位機關(guān)破壞投資者權(quán)益和（或）使其遭受損失和其他損害的行為，投資者可以向法庭控訴。

包括損失在內(nèi)的，由國家機關(guān)（責(zé)任人）、行政區(qū)域機關(guān)（責(zé)任人）的上述行為（不作為）造成的，或者國家機關(guān)或行政區(qū)域機關(guān)采納決定造成的損壞，應(yīng)根據(jù)法庭判決從相應(yīng)國家財產(chǎn)中給予補償。

三、保障使用投資成果和投資保護

投資者有權(quán)自行分配投資獲得的利潤（收入），其中包括在白俄羅斯根據(jù)法律文件進行在投資所獲得的收益。

關(guān)于再投資可以理解為投資者把在白俄羅斯投資項目所獲得的收益再投資到這類項目中。

外國投資者確保支付了白俄羅斯法律規(guī)定的稅費和其他必須支付的費用后，可以把投資獲得的利潤（收入）以及終止投資時的全部或部分投資財產(chǎn)無障礙地轉(zhuǎn)移出白俄羅斯。

根據(jù)白俄羅斯法律，國家確保保護投資。

投資不可能無償國有化和被征用，它們不適用于等同于后果的措施。國有化或征用只能通過及時和全部的補償國有化和征用的投資財產(chǎn)和其他損失的利潤。

投資財產(chǎn)的國有化和征用補償價格應(yīng)等于這些財產(chǎn)的市場價格，市場價格根據(jù)白俄羅斯總統(tǒng)規(guī)定或其委托的白俄羅斯政府的程序確定。此外，補償還應(yīng)包括利息，利息根據(jù)實際國有化或征用期間白俄羅斯對相應(yīng)外幣的官方匯率或?qū)嶋H支付補償之日前的公開聲明進行計算。該利息不應(yīng)低于倫敦銀行同業(yè)市場（LIBOR）上規(guī)定的相應(yīng)利息。

向本國投資者補償國有化或者征用投資財產(chǎn)采用白俄羅斯官方貨幣單位，向外國投資者補償采用最初進行投資時采用的外幣。

投資財產(chǎn)國有化或征用的補償金額，投資者可以通過法庭上訴。

四、國家支持投資業(yè)務(wù)

國家提供支持目的是鼓勵吸引投資白俄羅斯經(jīng)濟。

國家提供以下內(nèi)容以支持投資活動：

-國家政府擔(dān)保；
-集中投資資源。

國家對投資活動的支持可以同時使用其他形式，以對投資者提供額外保障。針對推廣新型先進技術(shù)方面的投資，國家支持的形式、范圍和持續(xù)時間根據(jù)白俄羅斯總統(tǒng)的決議每種情況單獨確定。

在吸引國外貸款或白俄羅斯銀行貸款以實施投資項目時，白俄羅斯政府向貸款者提供擔(dān)保。

關(guān)于有白俄羅斯政府擔(dān)保使用國外貸款或白俄羅斯銀行貸款的投資項目獲得國家支持的決定、集中投資資源的資金使用、國家參與建立有外國投資的商業(yè)機構(gòu)，都應(yīng)通過白俄羅斯經(jīng)濟部組織的投資項目的國家綜合審查。

進行國家綜合審查中評價投資項目的主要標(biāo)準(zhǔn)有:

-投資項目的迫切性和是否符合該領(lǐng)域戰(zhàn)略發(fā)展；
-企業(yè)-投資者的金融狀況；
-在預(yù)訂實施投資條件下實施投資項目的技術(shù)、工藝、金融操作的可行性以及合理性；
-投資項目的投資費用和國家參與該項目的充分依據(jù)；
-將運用和（或）將建設(shè)的工藝的科技水平；
-生產(chǎn)的產(chǎn)品（工作、服務(wù)）的競爭能力和市場銷售的前景，企業(yè)-投資者的銷售戰(zhàn)略的有效性；
-投資項目的有效性和穩(wěn)定性的對比指標(biāo)；

五、簽署投資合同方式的國家支持

簽署投資合同的一般條件是，投資者計劃在白俄羅斯境內(nèi)實施的投資項目對白俄羅斯經(jīng)濟有著特殊意義。

投資合同的雙方，一方是以白俄羅斯政府或政府授權(quán)的州（明斯克城市）執(zhí)行委員會的國家管理的政府機關(guān)（附屬于白俄羅斯政府的國家機構(gòu)）為代表的白俄羅斯，另一方是本國或（和）外國投資者。

投資合同是在下列決議基礎(chǔ)上簽署：

-國家管理的政府機關(guān)，其他隸屬于白俄羅斯政府的國家機構(gòu)、白俄羅斯總統(tǒng)事務(wù)管理局、州（明斯克城市）執(zhí)行委員會。以這種程序簽署投資合同允許使用所有優(yōu)惠和特惠，這些優(yōu)惠和特惠是2009年8月6日第10號白俄羅斯總統(tǒng)令《關(guān)于為白俄羅斯的投資活動創(chuàng)建額外條件》中規(guī)定的（這些優(yōu)惠和特惠條件列在第2.1.5條中。）。

-如果簽署該投資合同需要向投資者和（或）根據(jù)規(guī)定程序由投資者在白俄羅斯建立的或者有其參與的企業(yè)提供法律未規(guī)定的額外優(yōu)惠和特惠條件，其中包括私有化問題，那么需要白俄羅斯政府與白俄羅斯總統(tǒng)協(xié)商。如按該程序簽署投資合同則要求投資項目提供商業(yè)計劃書和投資項目通過國家綜合審查，但是其使用允許在投資合同中加入任何優(yōu)惠和特惠條件，其中包括法律未規(guī)定的。

投資合同中必要條件應(yīng)規(guī)定：

-投資的項目、金額和期限，以及投資項目實施期限和投資合同有效期；
-投資合同雙方的權(quán)利和義務(wù)，其中包括白俄羅斯對該項目的額外法律保障；
-投資合同雙方未遵守條款的責(zé)任，其中包括向投資者進行實際損失的補償，該損失是由國家機構(gòu)和（或）執(zhí)行委員會責(zé)任人不合法的行為（不作為）造成的，還有如投資者未遵守投資協(xié)議規(guī)定的義務(wù)或未很好地執(zhí)行義務(wù)或，白俄羅斯單方拒絕執(zhí)行的權(quán)利；
-對信息保密的要求；
-投資合同雙方關(guān)于投資合同條款有關(guān)的爭議解決程序和爭議解決機構(gòu)。作為解決爭議的機構(gòu)可以是外國法庭，建在國外的仲裁法庭，如果投資者為外國自然人和法人，與白俄羅斯簽署的國際合同，其中包括投資保護，這類法庭是解決爭議的權(quán)威機構(gòu)。

六、簽署投資合同的投資者的保障和特權(quán)

1. 因國家機構(gòu)和（或）執(zhí)行委員會責(zé)任人不合法的行為（不作為）造成的損失，給予投資者補償?shù)谋Ｕ希?

2.投資者的以下權(quán)利：

-建設(shè)投資合同中規(guī)定的項目，進行設(shè)計、審查和按規(guī)定程序批準(zhǔn)建設(shè)每個階段所必須的文件的同時設(shè)計下一階段的工程；
-不需要進行拍賣有權(quán)提供地塊租賃用于投資和嘔吐那個規(guī)定的項目施工，需要在施工工作進行的同時辦理地塊劃撥需要的文件；
-建設(shè)投資合同中規(guī)定的項目，有權(quán)進行植物清理而不對所清理的植物進行補償支付；
-扣減全部增值稅（不屬于法律規(guī)定扣減的稅費除外），購買（運輸?shù)桨锥砭硟?nèi)）商品（工作、服務(wù)），設(shè)計、施工（改造）、安裝設(shè)備過程中支付的，不管這其中增值稅有多少；
-不進行招標(biāo)可以確定總設(shè)計單位、總承包單位、分包設(shè)計單位、施工單位和其他投資項目要求的建設(shè)項目單位，以及確定其裝修、改造、修復(fù)和裝飾性設(shè)施。

3.免除投資者以下：

-支付地塊租賃合同簽署權(quán)利；
-屬于國家所有而提供給投資項目施工的土地稅費或地塊租賃費用，期限是從設(shè)計、施工至年度12月31日，直到完成施工的當(dāng)年；
-補償農(nóng)業(yè)和（或）林業(yè)生產(chǎn)由于地塊回收所造成的損失；
-投資合同有效期內(nèi)創(chuàng)新基金的扣款；
-海關(guān)關(guān)稅（考慮白俄羅斯的國際義務(wù)）和通過海關(guān)運輸?shù)桨锥砹_斯境內(nèi)的和投資項目實施有關(guān)的設(shè)備和備品備件的增值稅。
-支付頒發(fā)向白俄羅斯雇傭外國勞動力的許可、在白俄羅斯境內(nèi)從事勞動的專門許可的國家稅費，而對于投資者和（或）投資者根據(jù)白俄羅斯規(guī)定程序建立的或有投資者參加的企業(yè)為實施投資項目而雇傭的外國公民和無國籍公民，則是免除頒發(fā)在白俄羅斯臨時居住許可所支付的國家稅費；
-增值稅和利潤稅，與產(chǎn)生這些稅費有關(guān)的是無償把隔離了廠房的基礎(chǔ)設(shè)施建筑（建筑物，設(shè)施）、未完成基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的工程以及其他的用于實施投資項目的主要工程交付作為投資者和或投資者根據(jù)白俄羅斯規(guī)定程序建立的或有投資者參加的企業(yè)的財產(chǎn)有關(guān)。

七、租讓形式的國家支持

對僅為國家所擁有的地下資源、水、森林、土地和客體，或者只有國家才有權(quán)利實施的活動，可以在租讓合同的基礎(chǔ)上進行。對地下資源的投資活動也可以以投資合同為基礎(chǔ)來開展。

租讓合同指白俄羅斯共和國和投資方（受讓方）簽訂的有限期限內(nèi)有償轉(zhuǎn)讓在白俄羅斯共和國境內(nèi)開展某種國家才有權(quán)進行的活動的權(quán)利的合同，或者轉(zhuǎn)讓國家所有資源的使用權(quán)。

租讓協(xié)議通過競標(biāo)或者拍賣簽訂。不通過競標(biāo)或者拍賣簽訂租讓協(xié)議的情況有：

-和依靠自有資金按規(guī)定程序進行地下資源地質(zhì)研究的投資方簽訂；或者
-根據(jù)白俄羅斯共和國總統(tǒng)的決定。

根據(jù)與白俄羅斯共和國簽訂的租讓或者投資合同，投資方應(yīng)在不晚于簽訂之日起12個月的期限內(nèi)向國家繳付地下資源使用費：

-一次性支付地下資源使用權(quán)的費用；
-補償國家承擔(dān)的開展地質(zhì)勘探的費用，數(shù)額由自然資源和環(huán)境保護部確定。

租讓合同的條款在合同有效期內(nèi)有效。如果出現(xiàn)租讓合同未規(guī)定的事項，修改合同條款必須經(jīng)雙方一致同意。

八、投資代理人

投資代理的地位于2009年出現(xiàn)在白俄羅斯法律中。

投資代理人—全權(quán)代表白俄羅斯共和國在白俄引資問題上的利益。建立投資代理人的地位是為了完善白俄國民經(jīng)濟吸引投資的工作。

投資代理人可以是白俄羅斯居民—法人和個體商，和非居民，包括不是個體商的外國公民。

投資代理人行駛權(quán)力是為了開發(fā)白俄行政區(qū)域單位和經(jīng)濟領(lǐng)域，以及實施投資項目。

希望獲得投資代理權(quán)的法人或公民應(yīng)該向國家機關(guān)（投資開發(fā)相關(guān)領(lǐng)域時）或者執(zhí)行委員會（投資開發(fā)行政區(qū)域單位時）提交以下文件:

–-申請；
-注冊證書復(fù)印件；
-申請人信息；
-代理權(quán)提供合同。

在國家機關(guān)或者執(zhí)行委員會同意的情況下，和申請人簽訂代表白俄羅斯共和國引資問題利益的合同。

在代表白俄利益的范圍內(nèi)，投資代理人可以進行這些活動，例如，與潛在的投資方洽談，制定投資項目實施機制，起草與潛在投資方的協(xié)議草案。為實施這些活動，投資代理人有權(quán)向未來的投資方提供咨詢、法律和其他服務(wù)。

九、白俄投資的外部擔(dān)保

多邊投資擔(dān)保機構(gòu)

為了給我國的外國投資者創(chuàng)建符合國際標(biāo)準(zhǔn)的風(fēng)險保護條件，吸引外國財政資源，而不用向外國投資者提供白俄政府擔(dān)保，相應(yīng)地不增加國家外債，白俄申請了加入多邊投資擔(dān)保機構(gòu)。

現(xiàn)在成為多邊投資擔(dān)保機構(gòu)成員的所有必要程序已經(jīng)完成，多邊投資擔(dān)保機構(gòu)作為世界銀行組織集團的機構(gòu)，給投資者提供在施項目的政治和非商業(yè)風(fēng)險擔(dān)保�！抖噙呁顿Y擔(dān)保機構(gòu)公約》的修正案已批準(zhǔn)。白俄政府和多邊投資擔(dān)保機構(gòu)已簽署了《關(guān)于外國受擔(dān)保投資的法律保護的協(xié)議》和《關(guān)于使用當(dāng)?shù)刎泿诺膮f(xié)議》。

現(xiàn)在，兩個協(xié)議已經(jīng)批準(zhǔn)。

這樣，白俄羅斯完成了為保證自己的國際義務(wù)和成為多邊投資擔(dān)保機構(gòu)成員所需的全部程序。

促進（鼓勵）投資和保護投資的協(xié)議

為了給外國投資者在白俄投資創(chuàng)造良好的條件，白俄認(rèn)為，相互促進投資和保護投資有利于發(fā)展實業(yè)創(chuàng)造性，提高兩國的福利，并簽署了大約60份促進（鼓勵）投資實現(xiàn)和保護投資的協(xié)議，其中，中國與白俄羅斯在1994年簽署了雙邊投保協(xié)議。

在雙邊投資保護協(xié)議中提供了以下?lián)�保�?

國民待遇（一方向另一方投資者提供不低于同樣情況下給本國投資者提供的優(yōu)惠待遇）；

最惠國待遇（一方向另一方投資者提供不低于同樣情況下給第三方投資者提供的優(yōu)惠待遇）；

最低標(biāo)準(zhǔn)（一方給另一方投資者的投資提供符合國際法律的待遇，包括公平、平等，保護和安全等）；

沒收和賠償（任何一方都不能直接和間接地通過類似沒收和國有化的手段，將投資沒收或者收歸國有，除非：為了公共利益，在非歧視的基礎(chǔ)上，符合應(yīng)有的法律程序，和在支付賠償?shù)那闆r下等）。